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2024/06/29 13

부동산 시장은 확실히 상승세로 돌아선 것으로 보인다. 단, 서울만

5월 지역별 거래량인데 서울과 지방과의 격차가 이제 아예 다른 시장이 되었음을 보여준다.   전국 기준으로보면 계속 침체장에 머물러 있고,    서울은 강세장으로 들어서는 분기점에 온 상태이다.     지금 시장은 MAN 3나 Magnificent 7 처럼 미국 주식 시장의 일부 주식에 대한 높은 편중도를 연상케하는데 미국 주식과 다른 점은 서울 부동산은 참여하고 싶어도 참여할 수가 없는 시장이 되었다는 것이다. 이제는 개인의 영끌이 아닌 온 집안의 영끌을 사용하여 서울에 아파트 한 채 마련하는 것이 성공이 되어가는 시대로 들어가고 있다. 물론 여기 서울이란 단어에 들어가는 구는 몇개 되지 않는다. 용산, 마포, 강남, 서초, 송파, 성동 정도로  포함된다.

부동산이야기 2024.06.29

차트는 분명 고점 신호이긴 한데..

마이크론과 엔비디아의 차트는 분명 고점신호이다. 일반적이라면 다음달부터 계속 빠져야 맞는데.. 다른 요소들이 받쳐주질 않고 있다. 이번 고점 신호는 조정으로 끝나고 넘어갈 가능성이 높아보인다. 넘어갈 가능성보다는 조정이 나올 가능성에 마음의 준비를 하고 있어야할 것으로 보인다.   마이크론 테크놀로지 로그 차트  일반 차트    엔비디아  로그차트  일반차트

미주연 리포트 2024.06.29

DRAM, NAND 가격 추이

TrendForce의 보고에 따르면, 일반 서버에 대한 수요 회복과 DRAM 공급업체들의 HBM 생산 비중 증가로 인해 공급업체들이 가격 인상 입장을 유지하고 있다. 그 결과, 3분기 DRAM의 평균 판매 가격(ASP)은 8-13% 상승할 것으로 예상된다. 일반 DRAM 가격은 5-10% 상승할 것으로 예상되며, 이는 2분기 대비 소폭 둔화된 수치다. TrendForce는 2분기에 구매자들이 재고 확보에 더 보수적이었고, 공급업체와 구매자 양측의 재고 수준에 큰 변화가 없었다고 지적한다. 3분기를 전망해보면, 스마트폰과 CSP의 재고 보충 여력이 여전히 있고 생산 성수기가 곧 시작될 예정이다. 따라서 3분기에는 스마트폰과 서버가 메모리 출하량 증가를 견인할 것으로 예상된다. PC DRAM 가격은 3분기에..

중앙은행들은 언제까지 금을 매입할까

중앙은행들이 지난 몇 년간 적극적이고 대규모로 금을 매입했다. 이번 주 발표된 UBS 보고서에서는 중앙은행들의 지속적인 금 관심을 강조했다. 이는 금이 인플레이션 헤지 수단, 시장 하락장에서의 분산 투자 도구, 그리고 경제 혼란기의 신뢰할 수 있는 자산으로서의 역할을 한다는 점을 부각시켰다. 우크라이나 전쟁과 약 3,000억 달러의 러시아 해외 자산 동결 이후, 특히 서방 제재에 취약한 소국들의 중앙은행들이 금 보유량을 증가시켰다. 이러한 추세는 즉각적으로 달러 기반의 현상태에 영향을 미치지는 않지만, 중앙은행 주권에 대한 인식 변화를 나타내고 국제 금융 시스템 개혁 요구를 더하고 있다. 2023년 말 기준, 중앙은행들의 금 보유량은 약 3만 7천 미터릭톤으로, 이는 중앙은행 외환 보유고 전체의 16.7..

트럼프 공약, 수혜주 분석

더 노련해진 트럼프  트럼프 1.0 시대의 주요 이벤트       트럼프가 당선되면 IRA를 폐지할 것이라는 우려  IRA를 폐지하는 절차는 까다롭다. IRA 폐지안이 상원, 하원을 모두 통과하고 나서 대통령 손에 들어온다. 공화당이 상원, 하원 모두를 장악해야 트럼프의 뜻대로 할 수 있다. 2000년 대 이래로 미국에서 Trifecta(대통령, 상원, 하원 모두 한 개의 당이 장악)를 달성한 기간은 절반 정도이다. 따라서 이번에도 그 가능성이 아예 없는 것은 아니다. 그러나 아직 거기까지 우려할 단계는 아니다.  트럼프가 집권했던 2017~20년을 돌이켜보자. 2015년 말, PTC, ITC가 연장되었 다. 트럼프가 대통령에 올랐을 때도 세액 공제는 계속됐다. 미국 풍력 발전 설치량은 급성장했다. 20..

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